Four High Dividend Stocks You Can Count On

Het is gemakkelijk om hoge dividendaandelen na te jagen – en nog gemakkelijker om er geld op te verliezen als ze dalen. Er is een betere manier om hoge dividendrendementen te vinden waarop u kunt rekenen om geld te verdienen – waaronder aandelen zoals materialenbedrijf B H P Group (BHP) en financials zoals Federal Agricultural Mortgage (AGM) plus Timberland Bancorp (TSBK).

X

Alle dingen gelijk gehouden, wanneer een aandeel daalt, stijgt het dividendrendement. Met andere woorden, als u een bedrijf bezit met een enorme opbrengst die stijgt, verliest u waarschijnlijk geld op het onderliggende aandeel. Dat is geen succesvolle langetermijnstrategie. Het is eigenlijk een veel voorkomende manier om geld te verliezen.

Wat moet een belegger die op zoek is naar hoog dividend aandelen dan doen? Zoek aandelen met een markt-kloppend rendement en aandelen die op zijn minst op lange termijn gelijke tred houden met de markt. Op die manier krijgt u een rijk dividend dat niet wordt uitgehold door een haperende aandelenkoers.

Om u te helpen dergelijke kansen te vinden, wijst Investor’s Business Daily hoge dividendaandelen aan die ten minste 3% opleveren, wat 100% meer is dan de Standard & Poor’s 500 (die ruwweg 1,5% opleveren). Maar, net zo belangrijk, ze hebben een aandelenkoers die ten minste gelijke tred houdt met de markt.

Hoge dividendaandelen: Math Distorts Reality

Een stijgend dividendrendement kan gewoon een geldverliezend aandeel maskeren. De wiskunde en de manier waarop dividendrendementen worden berekend, is de reden waarom dit gebeurt. De formule voor dividendrendement is:

Dividendrendement = Jaarlijks dividend/koers aandeel

Waarom is deze vergelijking van belang? Een dalend aandeel kan een dividendrendement geweldig doen lijken.

Stel dat u een aandeel van $30 per aandeel koopt dat $3 per jaar aan dividend uitkeert. U zou aanvankelijk opgetogen kunnen zijn over uw indrukwekkende dividendrendement van 10% per jaar (dividend van $3 gedeeld door de aandelenkoers van $30). Het rendement van het aandeel is 500% hoger dan de S&P 500’s ongeveer 1,6% rendement.

Nu crasht het aandeel naar $15 per aandeel en het bedrijf houdt het dividend hetzelfde. Door dezelfde dividendopbrengstformule toe te passen, verdubbelt de dividendopbrengst van het aandeel tot 20%. Ziet er goed uit. Maar wacht eens even, ondanks de hogere opbrengst, bent u slechter af omdat u $ 15 per aandeel op het aandeel hebt verloren.

Het zal vijf jaar van $ 3 dividendbetalingen vergen om alleen maar break-even te draaien op uw aandelenverlies.

Dit is waarom het najagen van rendement vaak een slecht idee is bij het zoeken naar hoog-dividendaandelen. Hoge rendementen zijn vaak een wiskundige vertekening van een dalend aandeel.

Chasing Yield Can Cost You Money

Losing money on a dividend-paying stock is niet alleen een theorie. Het komt vaak voor. Volgens S&P Global Market Intelligence betalen 405 aandelen in de S&P 500 een dividend tot 2020. Van deze dividendbetalende aandelen zagen 167, of 40%, hun aandelen in de loop van het jaar genoeg dalen om de dividendopbrengst van het hele jaar teniet te doen, of erger. En dat in een goede markt voor de S&P 500. Bijna tweederde van de dividendaandelen daalde met meer dan hun rendement in een minder bullish 2018. En in 2019 is 9% van de S&P 500-aandelen die een dividend betaalden toen ze het jaar ingingen, meer gedaald dan dat rendement.

Neem Occidental Petroleum (OXY), tot voor kort een van de lievelingen van Warren Buffett’s hoogdividendaandelen, als voorbeeld. Het aandeel bracht 7,7% op in 2020. De aandelen van het energiebedrijf daalden in de loop van het jaar echter met 50%. Bovendien verlaagde het bedrijf zijn dividend. Daardoor bleven beleggers zitten met een nettoverlies van meer dan 50%, zelfs met de resterende schamele 0,2% dividend.

Bedenk ook dat bedrijven die hoge dividenden uitkeren, deze kunnen verlagen als de zaken minder gaan. Occidental deed dat in 2020. Ford (F) verlaagde zijn legendarische dividend in het eerste kwartaal van 2020 tot niets, in plaats van de 15 cent per aandeel die het eerder betaalde. Het dividendrendement van Ford bedroeg begin 2020 6,5%.

High Dividend Stocks: IBD’s Betere Benadering

Dus, als het najagen van rendement niet werkt, wat dan wel? Een IBD-strategie zoekt naar aandelen met een hoog dividend die tekenen van stabiliteit vertonen. Specifiek, deze aandelen hebben:

• Hoge dividendrendementen van 3%-plus. Dat is meer dan 100% hoger dan de S&P’s 1,5% rendement.
• Drie- en vijfjaars winstgroei van 10%-plus.
• Winststabiliteit van 20 of beter. Winststabiliteit wordt gemeten door te kijken naar hoeveel de winst per aandeel afwijkt van de vijf-jaarstrend. Een lager getal duidt op meer stabiliteit.
• Geen verlaging van het dividend (dat na 2020 moeilijker te vinden zal zijn).

IBD kijkt ook alleen naar aandelen die ten minste gelijke tred hebben gehouden met de S&P 500 in de afgelopen vijf jaar (een winst van 100% tot begin februari). Op die manier heeft het bezitten van de hoog-dividend aandelen u in ieder geval niet gekost aan gemiste kansen.

Ten slotte moeten de aandelen ook een IBD Composite Rating hebben van 65 of hoger op een mogelijke 99. Dit betekent dat het aandeel en de fundamentele factoren beter presteren dan 65% van alle aandelen in de database van IBD.

Je zou kunnen denken dat geen enkel aandeel al deze hindernissen kan nemen. In werkelijkheid, vier wel.

Hoog Dividend Rendement Winnaar: Federal Agricultural Mortgage

Als je de lijst van aandelen met een hoog dividendrendement zo ver hebt ingekort, is het OK om op zoek te gaan naar de hoogste dividendrendementen. Die titel komt toe aan Federal Agricultural Mortgage. Federal Agricultural Mortgage, gevestigd in Washington D.C., exploiteert een secundaire markt voor een verscheidenheid aan leningen. Die leningen variëren van leningen aan boerderijen tot USDA-garanties. De klasse C aandelen van het aandeel leveren 4,1% op, ruim boven de markt.

Aandelen van Federal Agricultural Mortgage zijn 147% gestegen in de afgelopen vijf jaar, of ruwweg 50% beter dan de S&P 500. De winst steeg de afgelopen drie jaar met 16% op jaarbasis en is stabiel. Bovendien heeft het bedrijf zijn dividend de afgelopen vijf jaar met meer dan 39% verhoogd.

Nu, dat is een betrouwbaar dividend.

Dividend Darling: B H P

Het in Australië gevestigde B H P delft een verscheidenheid aan materialen die in vele industrieën worden gebruikt. Het zoekt naar aardolie, koper en ijzererts. Het delft ook naar zilver, uranium en goud.

Het getal dat voor beleggers het belangrijkst is, is echter 3,6%. Dat is het dividendrendement, dat wordt ondersteund door een gemiddelde jaarlijkse, zeer stabiele winstgroei van 28% in de afgelopen drie jaar. Het dividend is ook gestegen met een gezonde 32% clip. En in plaats van de dividenden teniet te doen, zijn de aandelen de afgelopen vijf jaar met ruwweg 130% meer gestegen dan de S&P 500.

Banken spannen hun dividendkracht aan

Historische banken, waaronder Timberland Bancorp, laten zien waarom duurzame winsten in combinatie met dividendrendementen een krachtige combinatie kunnen zijn.

Het dividendrendement van de in Hoquiam, Wash.gebaseerde bank van 3,1% roept op tot beleggers die op zoek zijn naar inkomsten. Maar uit onze analyse blijkt dat er meer aan de hand is dan alleen een markt-kloppende uitbetaling. Een winstgroei van bijna 20% in de afgelopen vijf jaar en 21% in de afgelopen drie jaar tonen aan dat de bank nieuwe expansieroutes aanboort. Het meest veelbelovend is dat de bank zich inzet voor dividendgroei. Timberland heeft zijn dividend met 25% verhoogd. Dit alles, en een aanvaardbare IBD Composite Rating van 92.

The Full List Of IBD High Dividend Stocks You Can Count On

Source: Investor’s Business Daily t/m 4 feb. 2021

Volg Matt Krantz op Twitter @mattkrantz

U MAAT HET OOK LIKEN:

Best Dividend Stocks In 2019: 5 High-Yield Stocks Beating The S&P 500

‘Dangerous Dividend’ Stocks Burn Investors In 3 Ways; Lessons From GE, Kraft Heinz

11 ‘Dividend Stocks’ (Legally) Dodge A Tax Bite

What Is A Dividend? Plus de 5 best dividenduitkerende aandelen

Krijg volledige toegang tot IBD-aandelenlijsten en -ratings