Ce este efectul de pârghie în afaceri și în finanțe?

Scris de Eddy Hood

Business-LeverageCând vorbiți despre imobiliare, investiții și/sau începerea unei afaceri, este posibil să auziți doi termeni contabili utilizați în mod obișnuit: rentabilitatea investiției (sau ROI) și efectul de pârghie financiară. Mulți oameni știu ce este ROI; acesta se referă la banii sau capitalul obținut înapoi după ce se investește în ceva. Cu toate acestea, efectul de levier financiar este mai puțin utilizat în vorbirea de zi cu zi. Ce este efectul de pârghie în finanțe și la ce se referă acesta? Efectul de pârghie se referă adesea la ceva care poate fi folosit în avantajul maxim. Într-un sistem mecanic, folosiți adesea un obiect (pârghia) pentru a ridica, a trage sau a muta ceva. În contabilitate, folosiți datoria pentru a avea un avantaj financiar.

Ce este efectul de pârghie în finanțe?

Efectul de pârghie financiară se referă la o tehnică care implică utilizarea datoriei în speranța de a crește un potențial randament al investiției. Cu alte cuvinte, implică multiplicarea câștigurilor și a pierderilor prin asumarea anumitor riscuri. Luați în considerare următorul exemplu fictiv: Sally, care vinde scoici, se gândește să cumpere o casă care să fie aproape de malul mării. Ea are la dispoziție două opțiuni:

  • Ar putea cumpăra o colibă de 10.000 de dolari, pe care o poate plăti integral cu bani gheață.
  • Ar putea cumpăra o colibă de 50.000 de dolari, pentru care poate plăti 10.000 de dolari cu bani gheață și apoi poate împrumuta încă 40.000 de dolari.

În această ultimă situație, ea ar folosi efectul de levier financiar. Deciziile de afaceri de acest gen par riscante: Ce se întâmplă dacă ea nu plătește cei 40.000 de dolari înapoi? Ele sunt riscante. Cu toate acestea, dacă ea ar vinde proprietatea câțiva ani mai târziu, iar valoarea colibei sale ar crește, acest lucru ar duce la un randament mai mare al investiției sale.

  • Să spunem că valoarea colibei de 10.000 de dolari crește cu 10%, ceea ce o face să valoreze acum 11.000 de dolari. Ea ar câștiga 1.000 de dolari înapoi după investiția sa de 10.000 de dolari (un randament de 10%).
  • Să spunem că și baraca de 50.000 de dolari crește în valoare cu 10%, făcând-o să valoreze acum 55.000 de dolari. Ea ar câștiga 5.000 de dolari folosind investiția sa de 10.000 de dolari (un randament de 50%).

Prin asumarea unui risc, ea a obținut un randament mai mare folosind efectul de pârghie. Contabilizarea acestei creșteri de valoare înseamnă că totul va merge bine. Ce se întâmplă dacă nu se întâmplă?

  • Să spunem că valoarea barăcii de 10.000 de dolari scade cu 10%, făcând-o să valoreze acum 9.000 de dolari. Ea ar pierde 1.000 de dolari după investiția de 10.000 de dolari (o pierdere de 10%).
  • Să spunem că baraca de 50.000 de dolari scade în valoare cu 10%, făcând-o să valoreze acum 45.000 de dolari. Ea ar pierde 5.000 de dolari din investiția sa de 10.000 de dolari (o pierdere de 50%).

În termeni simpli, ați putea câștiga mai mult sau ați putea pierde mai mult prin utilizarea efectului de levier financiar. Pe măsură ce efectul de levier financiar crește, cresc și riscurile.

Când ar trebui utilizat efectul de levier financiar?

Aceasta este una dintre întrebările supreme în finanțe. Pentru a răspunde simplu la această întrebare, efectul de levier ar trebui să fie utilizat cu adevărat doar atunci când aprecierea este foarte probabilă sau chiar presupusă. Acesta este motivul pentru care acest termen este cel mai des folosit în domeniul imobiliar, deoarece prețurile imobilelor sunt destul de constant în creștere. Dacă o industrie este de mare risc sau implică proprietăți care probabil se vor deprecia, utilizarea unor sume mari de bani împrumutați nu este probabil să fie benefică.

Mulți proprietari de afaceri mici au întrebări cu privire la utilizarea sau nu a efectului de levier. Profesioniștii din domeniul afacerilor pot obține sfaturi contabile reale de la profesioniștii în contabilitate externalizată, cum ar fi cei de aici, de la Ignite Spot. Prin contactarea firmei noastre, puteți obține servicii de contabilitate și consultanță online, ceea ce vă permite să luați decizii financiare solide. Nu ezitați să ne contactați sau descărcați acum ghidul nostru gratuit de stabilire a prețurilor!

Învățați mai multe despre subiecte contabile similare:

Înțelegerea metodei contabilității de angajamente

Ce înseamnă capital propriu?

Diferența dintre contabilitatea de casă și contabilitatea de angajamente

Scopul și practica registrului general

Cum se amortizează datoriile neperformante

Ce este o balanță de verificare?

Cum se reconciliază conturile

Ce este o notă de credit?

Este inventarul un activ?

Ce este metoda contabilității de casă?

Ce este calculația costurilor pe activități?

Angajarea pe cont propriu și FICA

Ratele FICA ale angajatorului

Affordable Care Act și cerințele întreprinderilor mici

Principiile contabile general acceptate (GAAP)

Cunoașteți-vă opțiunile în ceea ce privește finanțele întreprinderilor mici

Efectele falimentului întreprinderilor mici

Cum funcționează împrumuturile pentru întreprinderile mici?

Importanța unui plan de afaceri

Alegerea celui mai bun card de credit pentru afaceri mici

Ce sunt profiturile reținute?

Ce este o investiție de afaceri și cum trebuie contabilizată?

Cât de greu este să obțineți un împrumut pentru afaceri mici?

Înțelegerea diferitelor tipuri de entități

Cât de mult capital este necesar pentru a începe o mică afacere?

Implicarea în organizații de afaceri și comunitare

Ce sunt datoriile unei afaceri?