Azoknak a fejlesztőknek és befektetőknek, akik kihasználatlan földterületeket vagy lepusztult ingatlanokat vásárolnak, kereskedelmi ingatlanépítési hiteleket kell felvenniük, hogy a földterületet és a rajta lévő épületeket használhatóvá tegyék.

Ezek a fejlesztési projektek néhány ezer dollártól több százmillió dollárig terjedhetnek, ami az építési hitelek nyújtását kockázatossá teszi a hitelezők számára. Az, hogy egy ingatlanfejlesztő cégnek milyen típusú finanszírozásra lesz szüksége, attól függ, hogy milyen típusú építési projektről van szó, mennyire fejlett már a földterület, és hogy a kölcsön ideiglenes vagy hosszú távú lesz-e.

Hogyan juthat kereskedelmi építési hitelhez

A kereskedelmi fejlesztés magas kockázatokat hordoz, és a finanszírozás megszerzése nehéz lehet, ha a fejlesztő és a többi érintett nem rendelkezik sikeres projektekről szóló előzményekkel.

Gyakran előfordul, hogy a fejlesztő rendelkezik vagy megtalálja a tőkét, hogy megvásárolja a földet vagy az ingatlanokat, majd ezt használja teljes vagy részleges fedezetként az építési hiteléhez. Ha a fejlesztők rendelkeznek más, elegendő saját tőkével rendelkező ingatlanokkal, ezeket is felhasználhatják biztosítékként.

A legtöbb kereskedelmi építési hitelt bankokon keresztül szerzik be, bár a vállalatok kockázati tőkésektől vagy magánbefektetőktől is kérhetnek finanszírozást. Vannak olyan kereskedelmi építési hitelek is, amelyek kormányzati szervektől és azok partnereitől állnak rendelkezésre.

Ha építési hitelt keres, a megfelelő finanszírozási típus megértése és igénylése növelheti a siker esélyeit.

Földfejlesztési hitel

Földfejlesztési hitelt akkor kaphat, ha nyers vagy beépítetlen telekkel rendelkezik, amelyeket építésre alkalmassá kell tenni. Miután a nyers földterületet fejlesztették, azt fel lehet osztani és el lehet adni több parcellaként kereskedelmi vagy lakossági felhasználásra.

A telekfejlesztési hitelek felhasználhatók a szennyvíz-, víz- vagy villanyvezetékek telepítésére is a helyszínre.

Időközi építési hitel

Az időközi építési hitel a rövid távú kereskedelmi építési hitelek egy típusa. Egy kereskedelmi fejlesztési projekthez szükséges munkaerő- és anyagköltségek fedezésére szolgál.

Az időközi építési hitel általában 18-36 hónapig érvényes. Mivel rövid lejáratú finanszírozásról van szó, a hosszú távú jelzáloghitel felvételét követően kerül elszámolásra.

Mini-perm hitel

A mini-perm hitel a rövid lejáratú kereskedelmi finanszírozás egy másik típusa, amely az áthidaló hitelhez hasonló. Ez egy átmeneti kölcsön, amelyet jellemzően egy olyan projektre vonatkozó fennálló építési vagy kereskedelmi ingatlanhitel kiegyenlítésére használnak, amely befejezését követően bevételt termelne.

A hídhitel egy rövid távú kölcsön, amelynek célja egy konkrét igény finanszírozása vagy egy pénzforgalmi rés “áthidalása”.

A mini-perm kölcsönt legfeljebb hét év elteltével hosszú távú finanszírozásra cserélik. A mini-perm hiteleket általában kereskedelmi bankokon keresztül szerzik be.

A&D hitel

A fejlesztésre kész nyers földterülethez beszerzési és fejlesztési hitelre, vagy A&D hitelre lesz szüksége. Ezek a hitelek olyan alulhasznosított vagy leromlott állapotú ingatlanokhoz is felhasználhatók, amelyek már kiépültek, de az infrastruktúrán vagy a meglévő épületeken fejlesztéseket kell végrehajtani.

A&D hitel általában fedezi mind az ilyen földterület megvásárlását, mind a fejlesztés befejezéséhez szükséges fejlesztések költségeit.

Kivonási hitel

A kivonási hitel olyan kereskedelmi projektek állandó finanszírozását biztosíthatja, ahol jelenleg egy ideiglenes hitel, például egy rövid távú építési hitel áll rendelkezésre. A hitelezők megkövetelhetik a fejlesztőktől, hogy a rövid lejáratú hitel nyújtása előtt biztosítsanak kivonulási kölcsönt, különösen olyan beruházások fedezésére, amelyeket a hitelező kockázatosnak tart.

Crowdfunding

A kereskedelmi projektfinanszírozás új típusa, a crowdfunding sok kisebb befektetőt hoz össze, hogy egyesítsenek forrásokat bizonyos projektekhez. Ahelyett, hogy a fejlesztők a bevett bankokhoz fordulnának hitelért, a szükséges pénzeszközök megszerzése érdekében egy crowdfunding platformra jelentkezhetnek.

Az akadályok még mindig sok kisbefektető előtt állnak, akik be akarnak kapcsolódni. Számos crowdfunding befektetési lehetőség csak olyan “akkreditált befektetők” számára nyitott, akiknek a nettó vagyona legalább 1 millió dollár. A projekttől és a crowdfunding platformtól függően azonban a kisebb vagy kevésbé tapasztalt befektetők is találhatnak lehetőséget a részvételre.

Vannak speciális platformok, például a Multifamily Loans és a Fundable, amelyeket nagy kereskedelmi projektek crowdfundingjára használnak. Ezek az oldalak a befektetők és a fejlesztők által fizetett díjakból nyerik a pénzüket. Mivel a crowdfunding egyre népszerűbb lehetőséggé válik, több lehetőség nyílik arra, hogy a kisebb, jelentős vagyonnal nem rendelkező befektetők is bekapcsolódhassanak, és több kereskedelmi ingatlanprojekt találjon finanszírozást.