Amatörhandlare letar ständigt efter den stora handeln. De letar efter den där home run-handeln som kommer att ta dem till pensionen. Tyvärr finns det praktiskt taget inget sådant. Man måste lära sig att handla konsekvent och klokt. Professionella handlare har redan förstått den idén och letar alltid efter nästa bra affär med ett avsevärt bra risk- och belöningsförhållande. De föredrar att vara konsekventa i motsats till att vilt svänga för staketet.
Du kanske tror att du måste vinna så många affärer som möjligt för att göra en vinst, men det är faktiskt inte sant. Att vara lönsam bygger på flera olika faktorer, och framgångsfrekvensen är bara en.
Denna artikel handlar om tillämpningar av fyra grundläggande begrepp – stop loss, entry point, vinstmål och risk-belöningsförhållande. Om du letar efter en mer djupgående förklaring av något av dessa begrepp kan du läsa en här.
Entry Point
En entry point det pris vid vilket en näringsidkare inleder en position genom att köpa en tillgång.
Människor antar att det alltid måste finnas en lönsam entry point, men det är inte sant. Ibland projicerar grafen helt enkelt inte några bra affärer för den närmaste framtiden på grund av dess låga volatilitet i båda riktningarna. Du måste ha tålamod och vänta på rätt tidpunkt för att ta en position på en viss marknad.
Stop Loss
En stop loss är det pris vid vilket du inser att en handel inte går bra för dig och går ur handeln för att skära ner dina förluster. Skillnaden i pris mellan din ingångspunkt och din stoppförlust är den maximala summan pengar du kan förlora på handeln. Därför är stop loss förknippat med risken för en handel.
Risk = entry point – stop loss
Du måste fokusera på risken före belöningen, genom att välja en stop loss först. Om du väljer vid fel pris kan du snabbt förlora mycket pengar. När du tittar på grafen vill du se var topparna och dalarna i prisfluktuationerna ligger. Daghandlare använder till exempel en graf som visar prisfluktuationerna under de senaste två dagarna. För stop-loss är vi mer fokuserade på lågpunkterna. Helst identifierar du en trend i lågpunkterna och gör en uppskattning utifrån den. Du kan kolla in en mer djupgående analys om hur man sätter en stop loss om du vill lära dig mer om den processen.
Profit Target
Ett vinstmål är i princip motsatsen till en stop loss. Det är den punkt där handeln kommer att stänga när din handelsidé var rätt. En anledning till att ett vinstmål används är att ta bort känslorna från handeln. Det gör det möjligt för dig att placera en handel och låta den spela ut, i motsats till att du fattar förhastade känslomässiga beslut. Utan ett vinstmål kan affärer ibland ryckas med av marknadshype. De tar inte betalt och erkänner sin vinst eftersom de tror att de kan göra en större vinst genom att vänta. Detta gör det mycket troligare att de fortfarande håller fast vid en tillgång när priset faller.
Ett vinstmål anger det maximala vinstbelopp som du kan göra från en handel. På samma sätt som stop loss relaterar till risken i en handel, relaterar vinstmålet därför till belöningen i en handel.
Potentiell belöning = vinstmål – ingångspunkt
Risk och belöning
Om du använder alla tre punkterna från ovan kan du förstå din risk och belöning innan du placerar en handel. Detta är viktigt eftersom om du handlar i stundens lopp utan en plan kommer du inte att vara framgångsrik på lång sikt. Folk brukar jämföra risk och belöning genom att använda risk-belöningsförhållandet.
Risk-belöningsförhållande = potentiell belöning / risk
Risk-belöningsförhållande = (målvinst – ingångspunkt) / (ingångspunkt – stoppförlust)
Nu är frågan vad som skulle betraktas som ett bra risk-belöningsförhållande för att en handel ska vara värd att göra? Generellt anser handlare att allt över 1:1 är en bra handelsidé. Om din potentiella belöning till exempel är 5 dollar, men din risk är 10 dollar, har du inte en bra potentiell handel. Ditt förhållandet mellan risk och belöning är 5/10, eller 0,5:1. Om rollerna var omvända och din risk var 5 dollar för möjligheten till 10 dollar är det en mycket bättre handel. Ditt risk-belöningsförhållande är nu 10/5, eller 2:1.
Många handlare följer inte sin plan på grund av känslor. När deras handel börjar gå nedåt flyttar folk sin stop-loss lägre i hopp om att deras handel kommer att studsa upp igen. Handlare måste veta att det tar tid att uppskatta affärer innan de inleder dem. Man måste ha tålamod och följa sin plan. En näringsidkare bör inte sänka en stop-loss efter att den har satts.
Hur mycket spelar det egentligen roll att vinna?
När de börjar förlora pengar på en handel, väntar många näringsidkare bara på att marknaden ska studsa tillbaka till ingångspunkten. Det kan fungera de flesta gånger, men när det inte fungerar kan du förlora mycket pengar. En person kanske handlar och gör vinst 9/10 gånger, men den där gången som råvaran inte återhämtar sig kan resultera i en stor förlust.
Å andra sidan kan någon som bara vinner 7/10 affärer tjäna pengar. Hur då? Deras förluster är alla mindre. De hittar rätt tidpunkt för att gå in i en handel, sedan sätter de stop-losses klokt och håller sig till dem. Den andra näringsidkaren, som lyckas 9/10 gånger, förlorar fortfarande pengar eftersom den ena förlusten är så stor. De flesta näringsidkare som förlorar pengar och slutar handla förlorar dem inte långsamt. De har några få enorma förluster som raderar ut deras konto, vilket gör att de inte har något annat val än att lämna marknaden.
Det är avgörande att ta god tid på sig när man tar positioner och sätter in kapital. Det är inte värt att ta den enkla vägen ut och vänta på att en viss marknad ska gå upp. Detta kan fungera på kort sikt, men på lång sikt kommer det aldrig att fungera. Du kommer att upptäcka att du ganska snabbt får slut på pengar. Att vinna en hög andel av dina affärer är ett bra mål, men att konsekvent ta positioner med en smart stop loss, vinstmål och ingångspunkt kommer att ge mer pengar på lång sikt.
Lämna ett svar