Minkä verran pitäisi nostaa säästöistä, jotta menot täyttyisivät eläkkeelle siirtymisen jälkeen?

Tekijä: Dhirendra Kumar
Vastaan kysymyksiin monista säästöihin ja investointeihin liittyvistä aiheista, mutta eniten minua huolestuttavat kysymykset eläkesuunnittelusta, erityisesti eläkkeelle siirtymisen jälkeisestä tulojen ja menojen hallinnasta. Itse asiassa, kun luen, millaisia kysymyksiä vanhat ihmiset esittävät eläkkeelle jäämisen jälkeisistä tuloista, tunnen jonkinlaista paniikkia. Syynä on se, että kun on nuori ja ansaitseva ihminen, useimmat säästövirheet ovat korjattavissa kärsivällisyydellä ja ehkä pienellä tilapäisellä epämukavuudella. Senioreille on joskus liian myöhäistä torjua katastrofi.

Suuri syy näihin ongelmiin on syvään juurtunut uskomus siitä, että eläkesäästämisen pääkysymys on se, että pitäisi sijoittaa 100-prosenttisesti ”turvallisiin” omaisuusluokkiin, pohjimmiltaan jonkinlaisiin kiinteätuottoisiin talletuksiin.
Mikään ei voisi olla kauempana totuudesta. Jopa ihmisillä, joilla on kohtuulliset säästöt, suurin ongelma eläkesuunnittelussa Intiassa on inflaation kompensoiminen. Jos Intiassa olisi ollut vaatimaton 2-3 prosentin inflaatiovauhti, näin voisi olla. Totuus on kuitenkin se, että rupian ostovoiman heikkeneminen syö säästöjämme hurjaa vauhtia. Keskimääräisen 25 vuoden aikana, jonka aikana eläkeläinen tarvitsee tuloja, voidaan odottaa hintojen nousevan noin viisinkertaisiksi.

Jos tarvitset tänään 50 000 rupiaa kuukaudessa kuukausittaisiin menoihisi, tarvitset 10 vuoden kuluttua lähes 1 lakh rupiaa kuukaudessa, 15 vuoden kuluttua 1,3 lakh rupiaa kuukaudessa ja 20 vuoden kuluttua 1,8 lakh rupiaa kuukaudessa. Sen lisäksi, että eläkevakuutuksesi nostojen on kasvettava, myös jäljelle jäävän pääoman on kasvettava, jotta se pystyy tukemaan näitä suurempia nostoja. Ongelma ei ole helppo ratkaista.
Meillä Value Researchissa on yksinkertainen nyrkkisääntö, jonka avulla voit arvioida, kuinka paljon voit nostaa. Tämä käsite on helppo ymmärtää. Jotta voisit tukea inflaatiokorjattua nostoprosenttia, sinun pitäisi nostaa vain sen verran, mitä säästösi tuottavat inflaatioprosentin ylittävältä osalta. Mieti tätä huolellisesti. Jos säästösi tuottavat 8 prosenttia ja inflaatio on 6 prosenttia, sinun on nostettava vain 2 prosenttia vuodessa. Näin säästösi kasvavat vähintään inflaation mukana ja varmistat, ettet köyhdy vanhoilla päivillä.

1 % tarkoittaa, että tukeaksesi nykyistä 50 000 rupian ostovoimaa kuukaudessa tarvitset 3 crore rupiaa! Se on paljon rahaa. Jos kartoitat tämän käsitteen siihen, mitä voimme saada ”turvallisista” instrumenteista, kuten kiinteistä talletuksista ja vastaavista, voit nähdä, mikä on ongelma. Katsokaa inflaatiota – ei vain kuluttajahintaindeksiä vaan todellista inflaatiota elämässänne. Verratkaa sitä sitten nykyisin tarjottuihin FD- ja muihin korkoihin.
Ero on säälittävä. Itse asiassa se on itse asiassa enemmän kuin säälittävä, se on usein negatiivinen. Nämä instrumentit maksavat harvoin mitään paljon yli kuluttajan inflaatiokoron. Jos siis noudatat periaatetta, jonka mukaan käytät vain inflaation ylittäviä tuloja, et voi oikeastaan nostaa pankkitalletuksesta mitään! Sen reaaliarvon kannalta raha ei kasva lainkaan.”

Tästä syystä olen aina sanonut, että eläkkeelle siirtymisen jälkeisiin tuloihin on sisällytettävä jonkin verran omaa pääomaa. Tietenkään se ei voi olla kokonaan omaa pääomaa, koska vaihtelu on todella liian suurta. Tästä pääsemmekin hybridirahastoihin tai tasapainorahastoihin, kuten niitä vielä kutsutaan. Noin kahden viime vuosikymmenen aikana hybridirahastot ovat tukeneet noin 4 prosentin vuotuista nostoprosenttia. Tämä ei tarkoita mitään takuuta tulevaisuudesta yksinkertaisesti siksi, että millään sijoituksella ei ole takuuta.
Mitä se tekee, on varmistaa, että saat parhaan mahdollisuuden todella voittaa inflaation. Muista, että nostokorko ei ole kiinteä tuotto, johon säästäjä on oikeutettu. Alkuvuosina on parasta pitää se mahdollisimman alhaisena, jotta rahat voivat kasvaa ja karttua tulevaisuutta varten. Joskus säästäjät kysyvät minulta yhä uudestaan ja uudestaan, voivatko he nostaa hieman enemmän kuin suosittelen.
Vastaukseni on aina, että tulevaisuudesta ei voi tinkiä. On parempi pitää jotain kädessä. Tämä on suuri periaate kaikissa säästämispäätöksissä, mutta se on ehdottoman välttämätöntä eläkkeelle siirtymisen jälkeen.
(Kirjoittaja on Value Researchin toimitusjohtaja)